Mencatat Obligasi Konvertibel Accounting Intermediate IFRS

Obligasi Konvertibel, obligasi yang bisa dikonversi menjadi saham biasa. pengkonversian ini dilakukan oleh perusahaan karena misalkan bunga obligasi tersebut terlalu mahal maka perusahaan mengkonversi obligasi dengan saham biasa. Keadaan ini membawa keuntungan bagi perusahaan karena pada dasarnya besaran dividen yang dibayarkan ditentukan oleh kebijakan perusahaan, dan sifatnya tidak wajib. Perusahaan menjual  konvertibel bonds agar bisa mendapatkan modal tanpa perlu menjual saham. Alasan lainnya adalah agar investor bisa menjual saham dengan harga rendah.

Contoh kasus:
PT. C menerbitkan 2000 lembar obligasi konversi pada awal 2011 dengan masa 4 tahun nilai bunga 6% diterbitkan engan nilai nominal € 1.000 / lembar. Jumlah yang diterima dalam penerbitan € 2.000.000. Bunga dibayar tiap akhir tahun. 250 lembar obligasi bisa dikonversi menjadi 250 saham biasa € 1 / lembar. Tingkat pasar bunga atas utang non-koncertibel serupa adalah 9%. Hitung berapa nilai saham biasa dari obligasi dikonversi tersebut.

pertama kita menghitung present value dari obligasi beserta bunganya tersebut. perhitungan menggunakan perhitungan atau tabel Present Value of single sum dan Present Value of Ordinary annuity

PV of Principal € 2.000.000 x 0.70843
€ 1.416.860,00
PV of Interest Payment € 120.000 x 3,23972
€    388.766,40
Total
€ 1.805.626,40
Nilai wajar penerbitan utang konvertibel
€   2.000.000,00
Dikurangi: Nilai wajar komponen kewajiban pada tanggal penerbitan
€ (1.805.626,40)
Nilai wajar komponen ekuitas pada tanggal penerbitan
€      194.373,60

Dengan perhitungan diatas maka diketahui nilai dari Obligasi saat ini adalah € 1.805.626,40dan Preminya adalah € 194.373,60. Maka jurnalnya:

1. Pada saat Obligasi konversi di jual
 Kas
€ 2.000.000,00
Utang Obligasi
€ 1.805.606,00
Premi Saham - Ekuitas konversi
€    194.394,00 

2. Pada saat jatuh tempo obligasi dilunasi
 Utang Obligasi
€ 2.000.000,00
Kas
€ 2.000.000,00

    Obligasi konversi dilunasi pada saat jatuh tempo
Utang obligasi
€ 2.000.000,00
Premi saham - ekuitas konversi
€    194.394,00
Kas
€ 2.000.000,00
Premi saham biasa
€    194.394,00

3. Obligasi dikonversi pada saat jatuh tempo
Utang Obligasi
€ 2.000.000,00
Premi Saham - ekuitas konversi
€    194.373,00
Saham biasa
€    500.000,00
(2.000 x 250 x €1)
Premi saham biasa
€ 1.694.373,00

4. Jika obligasi di konversi pada akhir tahun 2013
Utang Obligasi
€ 1.944.967,00
Premi saham - ekuitas konversi
€    194.373,00
Saham Biasa
€    500.000,00
Premi Saham Biasa
€ 1.639.340,00

5. Jika pemilik obligasi tidak mau mengkonversi obligasinya pada akhir tahun 2012 dan perusahaan membayar 200.000 sehingga obligasi terkonveksi
Utang Obligasi
€ 1.894.465,00
Premi Saham - ekuitas konversi
€    194.373,00
Biaya Konversi
€         5.627,00
Saham Biasa
€    500.000,00
Premi Saham Biasa
€ 1.394.465,00
Kas
€     200.000,00

Untuk melihat berapa utang obligasi pada saat konversi maka perlu dibuat tabel amortisasinya
Date
Cash Paid 6%
Interest expense 9%
Amortization
Carrying of amount
01 Jan 2011
€ 1.805.626,40
31 Des 2011
€ 120.000,00 (a)
€ 162.506,38 (b)
€ 42.506,38 (c)
€ 1.848.132,78(d)
31 Des 2012
€ 120.000,00
€ 166.331,95
€ 46.331,95
€ 1.894.464,73
31 Des 2013
€ 120.000,00
€ 170.501,83
€ 50.501,83
€ 1.944.966,55
31 Des 2014
€ 120.000,00
€ 175.046,99
€ 55.046,99
€ 2.000.013,54 
ket:
a. € 2.000.000 x 6%
b. € 1.805.626,40 x 9% 
c. € 120.000 - € 162.506,38
d. € 1.805.626,40 + € 42.506,38



sumber: Kieso Intermediate Accounting


Comments

Post a Comment

Popular posts from this blog

Latihan Soal Utang Obligasi Jangka Panjang IFRS

Venezuela Co. akan mendirikan arena hockey baru sebesar $ 2.500.000 menerima uang muka dari pebisnis lokal untuk mendukung proyek tersebut sebesar $ 500.000, dan sekarang membutuhkan pinjaman sebesar $2.000.000 untuk menyelesaikan proyeknya. Oleh karena itu mereka memutuskan untuk meminjam $2.000.000 dengan bunga 10,5%, obligasi 10 tahun. Obligasi tersebut tertanggal 1 Januari 2009 dan pembayaran bunga tahunan dibayarkan pada 1 januari setiap tahunnya. market rate pada saat itu adalah 10 %. Buatlah journal entry untuk mencatat utang obligasi tersebut tanggal 1 Januari 2009 Buatlah jadwal amortisasi sampa tanggal 1 januari 2013 Asumsikan pada tanggal 1 Juli 2012 Venezuela Co. mengembalikan setengah utang tersebut sebesar $ 1.065.000 ditambah bunga. Buatlah jurnal entrynya. Jawab: Hal pertama yang perlu dilakukan adalah menghitung nilai saat ini dari obligasi tersebut karena utang obligasi adalah utang jangka panjang maka  harus disesuaikan. PV of the principal $ 2....
Read more

Latihan soal cash flow (IFRS)

(Preparation of a Statement of Cash Flows) Presented below is a condensed version of the comparative statements of financial position for Yoon Corporation for the last two yars at December 31 (000,000 omitted). 2010 2009 Investment $ 52.000,00 $ 74.000,00 Equipment $ 298.000,00 $240.000,00 Less: Accumulated depreciation $ (106.000,00) $(89.000,00) Accounts Receivable $ 180.000,00 $185.000,00 Cash $ 157.000,00 $ 78.000,00 Share capital-ordinary $ 160.000,00 $160.000,00 Retained Earnings $ 287.000,00 $177.000,00 Current Liabilities $ 134.000,00 $151.000,00   Additional information Investment were sold at a loss of $7.000; no equipment was sold; cash dividend paid $50.000; and net income was $160.000 Instruction P...
Read more

Notes Payable

Notes Payable, adalah janji tertulis untuk membayar sejumlah uang pada waktu yang akan datang yang sudah ditentukan. Biasanya timbul kerena pembelian dan peminjaman. Wesel bisa diklasifikasikan short term atau long term tergantung tanggal jatuh temponya 1 tahun atau kurang. Notes payable bisa berbunga atau tidak berbunga. Contoh kasus: Castle Bank setuju meminjamkan $100.000 pada 1 maret 2011 untuk Landscape Co. Jika landscape mendapat $100.000 dengan bunga 6% dan jatuh tempo 4 bulan maka pencatatan yang dilakukan adalah. Interest Bearing Note. (Utang berbunga) Utang $10.000 dibayar 4 bulan dengan bunga 6% maka perhitungan bunganya. 10.000 x 6% x 4/12 = $2.000 *bunga 6% disini adalah pertahun. 1 Maret 2011 Cash $ 100.000,00 Notes Payable $ 100.000,00 30 Juni 2011 Interest Expense $ 2.000,00 Interest Payable $ 2.000,00 1 Juli 2011 ...
Read more